拼多多上市启示录：有限的流量 无限的竞争

拼多多从创立到昨晚上市，一共仅仅3年时间，创下了创业公司最快的上市记录。同样是突破1000亿元GMV（成交总额），阿里用了10年，京东用了6年，拼多多只用了3年。很多人在分析拼多多的模式时，聚焦关键词是“便宜”、“屌丝”，甚至“欺诈”，不可否认，相关情况确实存在，但是受到市场热捧的股价，似乎说明了这种分析难免过于简单和粗暴，昨晚开盘后，拼多多股价暴涨40%，盘后再涨近6%。

纽约大学宗教历史系教授詹姆斯·卡斯，在其著作《有限与无限的游戏》里，第一句话就说：“世界上有两种游戏，一种是有限游戏，另一种称为无限游戏。有限游戏以取胜为目的，而无限游戏以延续游戏为目的。”中国的互联网创业，只有两种选择，要么是去争夺有限的流量，要么是自己去发掘新的无限的游戏。简略地说，就是有限竞争，和无限竞争。

1925年秋，有一个湖南人，写了一篇《中国社会各阶级的分析》，但是被当时组织的CEO陈独秀鄙视了。但这并不妨碍里面的很多道理，直到现在还有借鉴意义： “谁是我们的敌人？谁是我们的朋友？这个问题是革命的首要问题。”，中国过去一切革命斗争成效甚少，其基本原因就是因为不能团结真正的朋友，以攻击真正的敌人”， “我们要分辨真正的敌友，不可不将中国社会各阶级的经济地位及其对于革命的态度，作一个大概的分析”。

互联网创业到了现在这个阶段，更多是在原来老的战场上，是零和游戏，而不是关注哪里是新增长点，哪里是战场。中国互联网在过去几年创新增长点有限，很大的原因是大家都停留在了零和游戏的有限竞争里，不管是游戏，还是电商，视频，社交等等，无一不是如此。如果是要寻找新的增长点，那我们就“不可不将中国社会各阶级的经济地位及其对于互联网的态度，作一个大概的分析”。

“流量玩法是今天互联网的主流逻辑，帝国竞争、地盘之争是今天的主要命题，那些爆红的创业公司多数都是阿里、腾讯直接或间接博弈的产物。对创业公司来说，在现有中国互联网的竞争环境下，每一张桌子都是满的。如果还按照传统的思维去竞争，是永远无法突破巨头包围的。”财经记者小晚，在拼多多CEO黄铮专访文章里，对于当下竞争格局的分析，形象而到位。

快手宿华，拼多多黄铮，都是Google系的创业者，搜索引擎，说到底就是流量的生意，内容和电商同样也是流量的生意，发掘并利用新的流量来源，是生意的核心，在这点上，快手和拼多多都做到了。也都成就了百亿级别美金的公司。

很可惜，很多人太关注于现有用户和流量的争夺，而忽略了开辟新的疆域。或者说，大多数创业者和公司，太留恋于有限竞争，而忽略了甚至根本没有想到无限竞争。

王兴说，很多人为了逃避真正的思考，愿意做一切事情。同样很多创业者也是，更多的眼界是局限在现有的阵地和流量里，你争我夺，打得你死我活，目的就是为了在现有可见地盘分得一杯羹。由于存量的游戏最可见，也是最安全的，高度依赖现有的路径，但也最无聊。基本上就是补贴战、推广战、价格战、口水战、公关战，而忽略了商业的战略和真正的创新。这两年，国内互联网界公关战爆发越来越频繁，越来越剧烈，与此有密切关系。詹姆斯·卡斯说，空间界限在所有冲突中显而易见，在有限游戏中，被迫参与的人，失去了参与的意义。

这个规律其实在现有的互联网竞争中都可以验证。在杨继绳撰写的《当代中国社会各阶层分析》里提到，目前中国的社会，中层部分现在增长缓慢。底层社会比重很大，占80%多，而不是相对成熟的橄榄型社会。在之前有些分析拼多多的文章里，曾描述“中国是一条巨龙，它的龙头在21世纪，但是龙尾仍然停留在刀耕火种的年代。北上广深这样的超级城市在繁荣程度上和那些世界级大都市并没有什么区别。然而，低线城市和一些乡村地区却宛若另外一个陌生的国度。”

根据相关的数据。截至2017年12月，我国农村网民超过2亿，农村网民的移动支付比例在47.1%。拼多多近65%的用户分布在三线以下城市。这些人都不是京东、也不是淘宝的用户，但是他们在微信群、朋友圈通过拼多多的链接，接触到电商，并进一步成为电商忠实用户。而刘强东和马云、王帅，正在各种场合撕打正酣，直到被拼多多的爆炸式增长，才惊醒过来，原来电商这么成熟的市场，还可以长出新巨头。

在短视频已经存在了秒拍、美拍等上市公司的前提下，抖音发掘了新的阵地，信息流推荐、15秒、竖屏、开拓日本等海外市场。这些集合起来，开辟的模式其实全新的阵地，但是即使是腾讯这样超过5000亿美金的公司，硬生生的要挤到抖音开辟出来的超短视频市场中。

腾讯恢复了微视，不管是战略，还是说产品的层面，其实都能理解。但让人遗憾的是，不管是产品形态，还是推广模式上，其实又回到烧钱等有限竞争模式。这是一个巨大的陷阱。微视更多是想从抖音手上抢现有的流量，而不是创新。用户需要一个抖音，但是不需要另外一个抖音。从目前来看，抖音目前月活过了5亿，据易观的数据，微视5月月活736.66万。这个数据7月份应该有提高，但是差距依然是天上地下。

在音频领域，喜马拉雅和荔枝、蜻蜓三大公司领头。但是现在的音频市场，频频爆发公关战，一度喜马拉雅和蜻蜓打得你死我活，双方品牌受损，产品下架，以至于需要有关管理部门出来调停。荔枝在语音录播之后，推出语音直播，这其实是在探索无限竞争模式的一种，结果就是用户活跃度剧增，利润暴涨，但是很快喜马拉雅也快速跟进，除了挖了同行的人，甚至有传言内部说个说法，即使自己语音直播做不起来，也别让同行做起来。这其实就是在有限竞争模式里的巨大损耗，让人觉得可怕的事，很多创业者不仅仅不觉得有问题，反而对于这种竞争乐在其中。甚至成为一家公司的主要竞争模式。

在线上的婚姻交友领域，百合网，珍爱网，世纪佳缘，三家独大，先后都获得了不菲的融资，仅仅百合网2015年的一次融资就高达15亿，世纪佳缘更是早早的在美国上市。珍爱网也号称一度要登录美股。但是现在，三大公司都已经日落西山，报团取暖，世纪佳缘被百合网全资子公司收购，在纳斯达克退市后，和百合网打包上了新三板。珍爱网上市未果，于2017年11月，将绝对控制权卖给了太盟投资集团。

而在他们之后，出来了一家友缘网，比他们三家成立都要晚，融资的钱都要少，但是赚的钱更多，据说今年要在创业板正式上市。在三大公司公司还在抢电脑端的流量时，友缘网重点开拓移动端的流量，为最早一批使用移动端的大众交友服务。以佳缘为代表的三大公司，走的都是白领和城市人群。这个人群存量有限，要求也高，竞争对手也多。而友缘主要服务被大多数公司忽略的蓝领群体，用户学历主要集中在高中、中专、职校、技校和初中。

资料显示，百合网2015年1-4月、2014年及2013年度，公司主营业务收入分别为7388万元、29870万元、22339万元，净利润分别为-13万元、-3704万元、 -3306万元。有缘网2015-2017年，收入分别为4.17亿元、3.3亿元、3.11亿元，占主营业务比重分别为68.18%、52.24%、51.26%。高下清晰可见。

王兴说太多人关注了边界，而忽略了核心。核心是什么？是真正的创新，真正的探索和开拓，而现在，包括巨头在内，太多公司关注有限，而忽略了无限。